Em 20/05/2024

FSOC dos Estados Unidos alerta para empresas de hipotecas

De acordo com o Conselho, tais empresas podem intensificar próxima recessão.

O Financial Stability Oversight Council (Conselho de Supervisão de Estabilidade Financeira dos Estados Unidos – FSOC, na sigla em inglês), órgão de reguladores financeiros, criado em 2010 após a crise imobiliária norte-americana, emitiu relatório alertando que a maioria das companhias hipotecárias não-bancárias escapou da fiscalização. A matéria foi publicada pelo portal da agência CNN Brasil.

O relatório completo (em inglês) pode ser lido aqui.

Segundo a CNN Brasil, autoridades norte-americanas estão preocupadas de que a próxima recessão “pode ser intensificada por uma série de cascata de falências na indústria hipotecária, causada por uma grande queda nos preços imobiliários, mercados congelados e aumento das inadimplências.” De acordo com a notícia, o FSOC alertou que as vulnerabilidades das companhias hipotecárias não-bancárias “colocam em risco um efeito dominó numa crise futura, na qual várias companhias hipotecárias quebram, tomadores de empréstimos são bloqueados do mercado de hipotecas e o governo federal fica com os prejuízos.”

Isso porque, as companhias hipotecárias não-bancárias, ao contrário dos bancos tradicionais, são fortemente expostas às variações do mercado hipotecário e dependem de investimentos que podem secar em tempos de estresse, não possuindo “reservas estáveis para se apoiar em emergências.” Além disso, essas empresas são pouco reguladas em nível nacional, ao contrário dos bancos.

A CNN Brasil ainda destaca que “até 2022, as companhias hipotecárias não-bancárias originaram cerca de dois terços das hipotecas norte-americanas e tinham os direitos de 54% dos saldos hipotecários, de acordo com o FSOC. Um crescimento significativo desde 2008” e que “servidores de hipotecas não-bancárias possuem os direitos de serviço de quase US$ 6,3 trilhões em saldos devedores em hipotecas seguradas por agências — representando 70% do total.”

Para os reguladores, o Congresso norte-americano deveria considerar a criação de um fundo financiado pelas companhias hipotecárias não-bancárias com a finalidade de prover liquidez aos mencionados servidores que estão insolventes ou que alcançaram um ponto de falência.

FSOC

Composto por 15 membros e presidido pelo Secretário do Tesouro, o FSOC é, em síntese, encarregado de identificar riscos para a estabilidade financeira dos Estados Unidos, promover a disciplina de mercado e responder às ameaças emergentes à estabilidade do sistema financeiro dos EUA.

Seus relatórios anuais descrevem potenciais ameaças e vulnerabilidades emergentes, tais como riscos financeiros relacionados com os mercados imobiliário e de crédito, além de outros mercados, bem como riscos aos fundos de investimento, de segurança cibernética e financeiros relacionados com o clima.

Saiba mais sobre o FSOC.

Fonte: IRIB, com informações da CNN Brasil e da FSOC.